一、宏觀行業(yè)

二季度末個(gè)人住房貸款余額同比下降2.1%

中國(guó)人民銀行統(tǒng)計(jì)，2024年二季度末，金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)貸款余額250.85萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)8.8%，上半年人民幣貸款增加13.26萬(wàn)億元。二季度末，房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款余額13.77萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)2.8%，增速比上年末高1.3個(gè)百分點(diǎn)，上半年增加6105億元。個(gè)人住房貸款余額37.79萬(wàn)億元，同比下降2.1%。人民幣房地產(chǎn)貸款余額53.1萬(wàn)億元，同比下降1%，增速比上年末高0.04個(gè)百分點(diǎn)；上半年增加1976億元，同比多增427億元。二季度末，本外幣住戶貸款余額81.57萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)3.8%，上半年增加1.46萬(wàn)億元。其中，經(jīng)營(yíng)性貸款余額23.8萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)12.2%，上半年增加1.64萬(wàn)億元。不含個(gè)人住房貸款的消費(fèi)性貸款余額20萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)6.6%，上半年增加2128億元。

7月以來(lái)資金繼續(xù)涌入股票型ETF

據(jù)Choice測(cè)算，進(jìn)入7月以來(lái)，截至8月28日，股票型ETF凈申購(gòu)額達(dá)到2887.5億元，寬基ETF依舊是吸金主力。其中，華泰柏瑞滬深300ETF凈申購(gòu)額為799.32億元，易方達(dá)滬深300ETF凈申購(gòu)額為581.49億元，華夏滬深300ETF凈申購(gòu)額為345.26億元，嘉實(shí)滬深300ETF凈申購(gòu)額為270.33億元，華夏上證50ETF凈申購(gòu)額為186.57億元。多只成長(zhǎng)風(fēng)格ETF也強(qiáng)勢(shì)吸金。南方中證500ETF、南方中證1000ETF的凈申購(gòu)額均在150億元以上，易方達(dá)創(chuàng)業(yè)板ETF、華夏中證1000ETF、易方達(dá)科創(chuàng)板50ETF、廣發(fā)中證1000ETF的凈申購(gòu)額均在60億元以上。截至8月28日，華泰柏瑞滬深300ETF規(guī)模為2810.62億元，易方達(dá)滬深300ETF規(guī)模超過(guò)1900億元，華夏上證50ETF規(guī)模超過(guò)1300億元。此外，華夏滬深300ETF、嘉實(shí)滬深300ETF規(guī)模都在1200億元以上。

華為新品引爆A股智能穿戴板塊

8月30日早盤，智能穿戴板塊集體走高，概念指數(shù)漲幅超過(guò)5%，力源信息、樂(lè)心醫(yī)療均“20cm”漲停，奮達(dá)科技、東山精密、領(lǐng)益智造漲停，精研科技、歌爾股份、博士眼鏡等漲幅居前。此前的28日上午，在華為玄璣感知系統(tǒng)暨穿戴創(chuàng)新技術(shù)發(fā)布會(huì)上，用于穿戴設(shè)備的“玄璣感知系統(tǒng)”正式發(fā)布，該系統(tǒng)可通過(guò)心率判斷用戶情緒狀況；搭載該系統(tǒng)的智能穿戴新品將于9月發(fā)布。在該消息發(fā)布后，智能穿戴板塊已連續(xù)三個(gè)交易日上漲，概念指數(shù)累計(jì)漲幅達(dá)到8.64%。華為官方表示，公司在光學(xué)、電學(xué)、材料等基礎(chǔ)研究上的持續(xù)投入，使玄璣感知系統(tǒng)在體征數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)上達(dá)到了更高的準(zhǔn)確性和速度。它克服了皮膚顏色、手腕粗細(xì)、天氣變化等因素對(duì)數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)的影響，并在心率、血氧、血壓等指標(biāo)的監(jiān)測(cè)上獲得了行業(yè)權(quán)威認(rèn)證。

二、公司

阿里巴巴完成三年整改

2021年4月，市場(chǎng)監(jiān)管總局依法對(duì)阿里巴巴集團(tuán)控股有限公司（以下簡(jiǎn)稱阿里巴巴集團(tuán)）在中國(guó)境內(nèi)網(wǎng)絡(luò)零售平臺(tái)服務(wù)市場(chǎng)實(shí)施“二選一”壟斷行為作出行政處罰開(kāi)展行政指導(dǎo)，責(zé)令其停止違法行為、全面自查整改，連續(xù)三年向市場(chǎng)監(jiān)管總局提交自查合規(guī)報(bào)告。三年來(lái)，市場(chǎng)監(jiān)管總局加強(qiáng)對(duì)阿里巴巴集團(tuán)合規(guī)整改的督導(dǎo)，對(duì)整改落實(shí)情況開(kāi)展深入核查，并委托第三方機(jī)構(gòu)開(kāi)展執(zhí)法效果評(píng)估。從核查和評(píng)估情況看，阿里巴巴集團(tuán)按照《行政處罰決定書(shū)》《行政指導(dǎo)書(shū)》要求，全面停止“二選一”壟斷行為，嚴(yán)格規(guī)范自身經(jīng)營(yíng)行為，認(rèn)真落實(shí)平臺(tái)主體責(zé)任，健全企業(yè)合規(guī)管理制度，提升平臺(tái)內(nèi)商家和消費(fèi)者服務(wù)水平，合規(guī)整改工作取得良好成效，網(wǎng)絡(luò)零售市場(chǎng)環(huán)境得到改善，公平競(jìng)爭(zhēng)秩序有效恢復(fù)，市場(chǎng)發(fā)展空間不斷拓展，平臺(tái)間競(jìng)爭(zhēng)活力明顯提高，平臺(tái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展質(zhì)量和營(yíng)商環(huán)境持續(xù)優(yōu)化。

青海基建龍頭正平股份陷入經(jīng)營(yíng)危局

正平股份8月29日晚間發(fā)布2024年半年報(bào)，報(bào)告期內(nèi)，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收5.53億元，同比下降13.79%；虧損7839.77萬(wàn)元，同比變動(dòng)幅度為7.22%。2022年、2023年，公司分別虧損2.14億元、5.32億元。持續(xù)的虧損下，正平股份的資金鏈條也出了問(wèn)題。正平股份8月29日晚同步披露，其暫時(shí)無(wú)法按期歸還從募集資金專戶中借的1.9億元。與此同時(shí)，由于涉及相關(guān)訴訟，導(dǎo)致公司募集資金專戶中的部分資金被劃扣。估算下來(lái)，公司募集資金專戶似乎只剩下4.5萬(wàn)元可用。早前，正平股份于去年8月末召開(kāi)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)，審議通過(guò)了《關(guān)于使用部分閑置募集資金暫時(shí)補(bǔ)充流動(dòng)資金的議案》，同意公司在保證募集資金投資項(xiàng)目建設(shè)資金需求的前提下，使用不超過(guò)1.9億元的閑置募集資金暫時(shí)補(bǔ)充流動(dòng)資金，使用期限自董事會(huì)審議通過(guò)之日起不超過(guò)12個(gè)月。截至目前，公司用于暫時(shí)補(bǔ)充流動(dòng)資金的1.9億元募集資金尚未歸還至募集資金專戶。

A股上市銀行中期“紅包雨”已超700億

隨著半年報(bào)披露步入尾聲，截至8月30日收盤前，至少6家上市銀行已披露具體中期分紅方案，合計(jì)派發(fā)現(xiàn)金紅利超700億元。不僅如此，包括江蘇銀行、上海銀行、蘭州銀行在內(nèi)的多家上市銀行中報(bào)明確，對(duì)于2024年中期利潤(rùn)分配的議案，將另行公告。中國(guó)銀行憑借355.62億元分紅總規(guī)模，在A股上市銀行中遙遙領(lǐng)先。據(jù)披露，中國(guó)銀行擬每10股普通股派發(fā)現(xiàn)金股利1.208元（稅前）。截至2024年6月末，中國(guó)銀行歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為1186.01億元，該行已發(fā)行普通股2943.88億股，以此計(jì)算普通股派息總額為355.62億元（稅前），占?xì)w屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)的比例約30%。交通銀行緊隨其后，其半年度的利潤(rùn)分配方案顯示，該行擬派發(fā)現(xiàn)金紅利每股0.182元（含稅），以截至6月30日該行的普通股股份總數(shù)為基數(shù)，共派發(fā)現(xiàn)金紅利135.16億元，現(xiàn)金分紅比例為32.36%。

工商銀行上半年凈利潤(rùn)同比下降1.9%

工商銀行發(fā)布上半年業(yè)績(jī)，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)為1,712.96億元，其中歸屬于母公司股東凈利潤(rùn)為1,704.67億元，同比下降1.9%，按照每10股派息人民幣1.434元（含稅）。實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入4,019.99億元。年化平均總資產(chǎn)回報(bào)率(ROA)和年化加權(quán)平均權(quán)益回報(bào)率(ROE)分別是0.75%和9.53%，計(jì)劃首次實(shí)施中期現(xiàn)金分紅511.09億元，分紅比例30.0%。上半年，工商銀行資本充足率19.16%；不良貸款率1.35%，較年初下降0.01個(gè)百分點(diǎn)；撥備覆蓋率218.43%，上升4.46個(gè)百分點(diǎn)，全口徑撥備余額9,542.37億元。

三、基金

中央?yún)R金大舉“掃貨”寬基ETF

隨著ETF2024年中期報(bào)告密集披露，中央?yún)R金持倉(cāng)線路圖浮出水面。

從整體看，中央?yún)R金大幅“掃貨”滬深300ETF、上證50ETF等藍(lán)籌風(fēng)格ETF。同時(shí)，也大手筆買入創(chuàng)業(yè)板ETF、中證1000ETF等代表成長(zhǎng)風(fēng)格的ETF。從已經(jīng)披露中報(bào)的6只寬基ETF看，中央?yún)R金持有這6只寬基ETF總市值超過(guò)3400億元。

以易方達(dá)滬深300ETF為例，從基金前十名持有人情況看，截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司位列第一大持有人，持有份額為547.35億份，占上市總份額的67.03%。

此外，中央?yún)R金資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司、中央?yún)R金資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司-易方達(dá)基金-匯金資管單一資產(chǎn)管理計(jì)劃也分別持有5.96億份、4.7億份。按照6月底1.7053元的基金凈值計(jì)算，中央?yún)R金合計(jì)持有易方達(dá)滬深300ETF951.6億元。

除了易方達(dá)滬深300ETF以外，中央?yún)R金也大舉增持華夏滬深300ETF。具體來(lái)看，截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司持有華夏滬深300ETF209.37億份，中央?yún)R金資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司持有份額為1.72億份。按照3.5655元的基金凈值計(jì)算，中央?yún)R金共持有華夏滬深300ETF752.65億元。

從嘉實(shí)滬深300ETF持有人結(jié)構(gòu)看，截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司持有份額為195.44億份，占基金上市總份額的68.17%；中央?yún)R金資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司持有份額為8.14億份。按照3.6232元的基金凈值計(jì)算，中央?yún)R金合計(jì)持有金額達(dá)到737.6億元。

除了上述幾只滬深300ETF以外，中央?yún)R金也是華夏上證50ETF的重要持有人。截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司持有華夏上證50ETF287.92億份，按照2.442元的基金凈值計(jì)算，中央?yún)R金持有金額為703.1億元。

中央?yún)R金不僅大舉增持上述藍(lán)籌風(fēng)格ETF，也是多只成長(zhǎng)風(fēng)格顯著的ETF的重要持有人。

以易方達(dá)創(chuàng)業(yè)板ETF為例，中央?yún)R金位列第一大持有人。具體來(lái)看，截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司持有易方達(dá)創(chuàng)業(yè)板ETF113.63億份，中央?yún)R金資產(chǎn)管理有限責(zé)任公司持有份額為6億份。按照1.6513元的基金凈值計(jì)算，中央?yún)R金合計(jì)持有197.55億元。

中央?yún)R金同樣也是華夏中證1000ETF的第一大持有人。截至6月底，中央?yún)R金投資有限責(zé)任公司持有華夏中證1000ETF47.98億份，6月底持有金額為95.46億元。

從上述已披露中報(bào)的6只ETF來(lái)看，截至6月底，中央?yún)R金持有金額已超過(guò)3400億元。僅今年上半年，中央?yún)R金增持這些ETF耗資就超過(guò)2000億元。