出品|WEMONEY研究室

文|劉雙霞

大象起舞。螞蟻消費金融注冊資本、總資產(chǎn)躍居消費金融行業(yè)首位后，又落地行業(yè)募集金額最大的銀團(tuán)貸款。

9月14日，WEMONEY研究室獲悉，近日，重慶螞蟻消費金融有限公司40億人民幣銀團(tuán)貸款募集成功。值得關(guān)注的是，本單銀團(tuán)成功刷新了多項行業(yè)記錄，是目前消費金融行業(yè)募集金額最大、覆蓋范圍最廣的銀團(tuán)業(yè)務(wù)。

01.落地40億銀團(tuán)貸款，募集金額、覆蓋范圍刷新行業(yè)記錄

據(jù)了解，螞蟻消費金融此次銀團(tuán)貸款由瑞穗銀行（中國）有限公司擔(dān)任牽頭安排簿記行及代理行，一經(jīng)推出市場反響熱烈，吸引了來自美國、日本、韓國、泰國、中國臺灣地區(qū)等全球各地14家金融機(jī)構(gòu)積極參與，最終簽約規(guī)模達(dá)到40億人民幣。

值得關(guān)注的是，本單銀團(tuán)成功刷新了多項行業(yè)記錄，是目前消費金融行業(yè)募集金額最大、覆蓋范圍最廣的銀團(tuán)業(yè)務(wù)。

螞蟻消費金融方面表示，銀團(tuán)貸款是消金公司常見的融資方式之一，也代表14家中外銀行機(jī)構(gòu)對螞蟻消費金融的深入了解和認(rèn)可。

事實上，自2017年中銀消費金融首次募集銀團(tuán)貸款后，越來越多消費金融公司開始拓展此融資渠道。據(jù)統(tǒng)計，小米消費金融、馬上消費金融、平安消費金融、錦程消費金融、海爾消費金融、唯品富邦消費金融、中郵消費金融等機(jī)構(gòu)均成功募集銀團(tuán)貸款。

今年7月，南銀法巴消費金融首單雙段式銀團(tuán)募集成功，初始募集金額20.6億元，超募4.12倍，一舉超越中郵消費金融此前的14億元，打破行業(yè)記錄。此次螞蟻消費金融40億銀團(tuán)貸款再度刷新行業(yè)記錄。

“銀團(tuán)貸款”，又稱為辛迪加貸款，是由一家或數(shù)家銀行牽頭，多家銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)參加而組成的銀行集團(tuán)采用同一貸款協(xié)議，按商定的期限和條件向同一借款人提供融資的貸款方式。一位消費金融公司高管介紹，銀團(tuán)貸款滿足了企業(yè)大金額、長期限的資金需求。同時，銀團(tuán)貸款省去了消費金融公司與各銀行反復(fù)談判的麻煩，縮短了籌資時間。

02.資產(chǎn)規(guī)模躍居行業(yè)首位，螞蟻消金謀求多種融資渠道

重慶螞蟻消費金融有限公司成立于2021年6月，由螞蟻科技集團(tuán)、南洋商業(yè)銀行、國泰世華銀行、寧德時代等股東共同組建，承接螞蟻集團(tuán)旗下“花唄”及“借唄”業(yè)務(wù)。花唄、借唄面向機(jī)構(gòu)的信用貸款包括聯(lián)合放貸和助貸兩種模式。

2022年12月，重慶銀保監(jiān)局正式批復(fù)了螞蟻消費金融增資，其獲得杭州金投數(shù)字科技集團(tuán)有限公司、浙江舜宇光學(xué)有限公司、傳化智聯(lián)股份有限公司等新股東共同增資105億元。螞蟻消費金融注冊資本達(dá)到185億元，排名行業(yè)第一。

今年上半年，螞蟻消費金融資產(chǎn)規(guī)模首次超過了此前穩(wěn)居行業(yè)第一的招聯(lián)消費金融。

截至今年6月末，螞蟻消費金融的總資產(chǎn)規(guī)模超過1971億，負(fù)債總額1783.83億元。與2022年期末相比，螞蟻消費金融的資產(chǎn)總額同比增85.5%，所有者權(quán)益總額增140.75%。

隨著規(guī)模擴(kuò)張，螞蟻消費金融亟需擴(kuò)充融資渠道。

消費金融行業(yè)現(xiàn)有的融資渠道主要包括自有股本金、股東存款、同業(yè)拆借、銀團(tuán)貸款，以及發(fā)行金融債、ABS等標(biāo)準(zhǔn)化融資方式。

事實上，螞蟻消費金融由于成立年限較短尚未取得ABS融資、金融債等發(fā)行資格，融資渠道相對不足，目前仍較依賴信貸資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓等路徑，融資價格相對較高。據(jù)了解，2022年螞蟻消費金融共發(fā)行67期信貸資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓，每次實際轉(zhuǎn)讓金額均為10億元，全年通過與信托合作開展信貸資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)獲得融資約670億元。

在業(yè)內(nèi)人士看來，較高的融資成本也一定程度上拖累了螞蟻消費金融的利潤水平。今年上半年，螞蟻消費金融實現(xiàn)凈利潤4.45億元，尚不及招聯(lián)消費金融的1/4。未來，在監(jiān)管批準(zhǔn)后，螞蟻消費金融融資也將主要依靠同業(yè)拆借、金融債、ABS等。